Land of milk and honey from Zelensky and rivers full of wine from Poroshenko / News / News agency Inforos
Rate it
Land of milk and honey from Zelensky and rivers full of wine from Poroshenko

Most economic proposals of contenders are of slogan-like nature

Land of milk and honey from Zelensky and rivers full of wine from Poroshenko
Context:

With the first voting of Ukraine’s presidential election behind us, the first results may be reviewed. The major one is that the old political system has suffered total defeat (Poroshenko scored 15.95% of votes against Zelensky’s 30.24%), though not because Zelensky is “a progressive fresh face,” but because his voter has turned against all previously known politicians. Now the second round is ahead. So what do the candidates promise to Ukrainians, what measures do they employ for pledges of better life?

Pyotr Poroshenko revealed his idea of Ukraine’s economic future this February, while Vladimir Zelensky did it a while later, in March. If compared, they show that overall the programs of contestants for the Ukrainian presidency are little different from each other.

In the field of outward-looking economic policy, Pyotr Alexeyevich has repeatedly demonstrated his commitment to the course for European integration, pledging to apply for EU and NATO memberships in 2023-2024 in the event of his win. When announcing the position of Vladimir Zelensky, his legal adviser Irina Venediktova noted, that the candidate’s team had met diplomatic representatives of many European states. “We have managed to assure them that the pivot to EU and NATO is a cemented course,” she said, adding that the association agreement would be implemented.

As for the domestic economic policy, both candidates have declared a course for reduction of the tax burden on businesses. Specifically, both suggest that the profit tax should be replaced by the tax on transferred capital (payments will only cover the money flows that are pulled out from the business, for example, as dividends). It is worthwhile noting that Pyotr Poroshenko submitted a respective bill to the Verkhovna Rada last summer, though so far it is dead in the water in the parliament. Zelensky’s proposal is to enhance the measure with a few others. For example, to provide young entrepreneurs with a year of preferential tax treatment (rates have not been disclosed).

Moreover, Vladimir Zelensky offers introducing a nil return on a one-off basis for the business. The point is to enable each entrepreneur to formalize revenues by paying a 5% tax. “Having gone through economic purgatory,” each person will gain the chance to do fair business in the country in the future, he believes.

Poroshenko pledges to maintain the de-centralization line, thanks to which “”the revenues of local budgets have risen more than three-fold, as well as wide-scale road mending and social infrastructure reconstruction projects have been launched.” Zelensky is also in tune for a similar line for the sake of “an equal development of the regions.” He suggests that “the authorities should see the problems on the ground, not out of the windows of their offices in Kiev.”

If he is re-elected, Pyotr Alexeyevich intends to lower the level of labor migration by Ukrainians through encouraging them to work in the home country. For doing that, it is planned to add hundreds of thousands of jobs once five strategic priorities are implemented: to ensure a top position in Europe’s agricultural sector, to become one of top five global IT players, to create a transport hub in Ukraine, to win regional leadership in industrial development, and to attract tourists to Ukraine as one of the most visited European countries. On the other hand, Zelensky also promises to make sure that Ukrainians that are spread all over the world, will wish to return home. His slogan is to substitute “want to get back” for “want to leave.”

Poroshenko considers IT sector to be one of focal areas of economic development, which he expects to become the major driver of economy. However, it should be fueled by a shift from providing outsourcing services (the main type of services now) to forming a creative IT industry in Ukraine (though there are hardly any specialists left).

In the agriculture sector, Pyotr Alexeyevich is keen to boost production and export of processed products instead of primary produce. “We will focus efforts on attracting investment and bolstering exports of high value-added products,” his program states. Although the main consumer, the EU, prioritizes particularly imports of primary produce from Ukraine.

Zelensky’s program also contains such IT and other initiatives as a target of turning Ukraine into the world’s biggest hub for startups and high-tech production.

One of priorities of Poroshenko’s economic program, which Zelensky does not mention, is the development of tourism. He has set a goal to join Europe’s top ten most popular cultural and tourist destinations in five years. Since tourism is a huge market for small and medium-sized businesses, that is set to support enterprises related to the development of tourist potential. 

Both candidates advocate the formation of a “transparent land market” in Ukraine. Zelensky has presented that issue as a separate point of his program. The official program of incumbent President has no such point, though in public addresses, Poroshenko has also repeatedly declared for “a transparent land reform.”

A whole paragraph of Zelensky’s program is focused on efforts to put an end to economic pressure on the business by law enforcement bodies. “The time has come to restore confidence in law enforcement authorities, which we cherished when the reform was introduced. The Ukrainian Security Service (SBU) should not deal with financial crimes,” he suggests. Pyotr Alexeyevich has confined himself to statements “about a global trend of intensified anti-corruption policy” so far.

One of Zelensky’s “fresh ideas” that may gain voters’ sympathy, is to introduce “an economic passport of a Ukrainian.” The gist of it is that each child will have the right to accumulate in the account part of the state's natural wealth (subsoil, land, etc.). After reaching adulthood, the child will receive those savings as a start-up capital.

All in all, if compared, the election programs of Ukrainian presidential candidates show that Vladimir Zelensky upholds more liberal economic ideas than Pyotr Poroshenko. He makes it clear that “it is necessary to minimize the number of state activities,” and vows to “bring the whole set of functions of the state to the size of a smartphone.” Meanwhile, acting head of the state highlights five strategic priorities of the country’s development, the increase of wages and pension benefits. Though deregulation steps have also been made during Poroshenko's rule, there are far more examples of the state’s intervention in the economy in the program of incumbent President. The fact itself is neither negative, nor positive, all depending on how successfully the chosen policy is being administrated.

As for the essence of economic points of presidential contenders' programs, the bulk of proposals are rather of slogan-like nature. For example, the impact of substitution of the tax on transferred capital for the profit tax on the Ukrainian budget replenishment is unclear. Whereas how elaborated economic proposals are is of critical importance as both Ukrainian presidential candidates have little room for manoeuver in case of win. As Finance Ministry of Ukraine reported on April 3, forecasted payments that should be made in 2019 as part of debt service and redemption, totals $17 bln. With the current state of the Ukrainian economy, it is hardly possible to service them without taking out new loans, for doing which the IMF’s terms should be met. That is why the ‘energy issue’ will remain the key one both for people and entrepreneurs, whatever the outcome, and housing and community amenities payments are unlikely to go down. Nor are gas tariffs, apparently.

Add comment
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
Загрузка...
* Реестр иностранных средств массовой информации, выполняющих функции иностранного агента:
Голос Америки, Idel.Реалии, Кавказ.Реалии, Крым.Реалии, Телеканал Настоящее Время, Azatliq Radiosi, Радио Свобода, Сибирь.Реалии, Фактограф, Север.Реалии, MEDIUM-ORIENT, Пономарев Лев Александрович, Савицкая Людмила Алексеевна, Маркелов Сергей Евгеньевич, Камалягин Денис Николаевич, Апахончич Дарья Александровна, Medusa Project, Первое антикоррупционное СМИ, VTimes.io, Баданин Роман Сергеевич, Гликин Максим Александрович, Маняхин Петр Борисович, Ярош Юлия Петровна, Чуракова Ольга Владимировна, Железнова Мария Михайловна, Лукьянова Юлия Сергеевна, Маетная Елизавета Витальевна, The Insider SIA, Рубин Михаил Аркадьевич, Гройсман Софья Романовна, Рождественский Илья Дмитриевич, Апухтина Юлия Владимировна, Постернак Алексей Евгеньевич, Телеканал Дождь, Петров Степан Юрьевич, Istories fonds, Шмагун Олеся Валентиновна, Мароховская Алеся Алексеевна, Долинина Ирина Николаевна, Шлейнов Роман Юрьевич, Анин Роман Александрович, Великовский Дмитрий Александрович, Альтаир 2021, Ромашки монолит, Главный редактор 2021, Вега 2021, Важные иноагенты, Каткова Вероника Вячеславовна, Карезина Инна Павловна, Кузьмина Людмила Гавриловна, Костылева Полина Владимировна, Лютов Александр Иванович, Жилкин Владимир Владимирович, Жилинский Владимир Александрович, Тихонов Михаил Сергеевич, Пискунов Сергей Евгеньевич, Ковин Виталий Сергеевич, Кильтау Екатерина Викторовна, Любарев Аркадий Ефимович, Гурман Юрий Альбертович, Грезев Александр Викторович, Важенков Артем Валерьевич, Иванова София Юрьевна, Пигалкин Илья Валерьевич, Петров Алексей Викторович, Егоров Владимир Владимирович, Гусев Андрей Юрьевич, Смирнов Сергей Сергеевич, Верзилов Петр Юрьевич, ЗП, Зона права, ЖУРНАЛИСТ-ИНОСТРАННЫЙ АГЕНТ, Вольтская Татьяна Анатольевна, Клепиковская Екатерина Дмитриевна, Сотников Даниил Владимирович, Захаров Андрей Вячеславович, Симонов Евгений Алексеевич, Сурначева Елизавета Дмитриевна, Соловьева Елена Анатольевна, Арапова Галина Юрьевна, Перл Роман Александрович, МЕМО, Mason G.E.S. Anonymous Foundation, Stichting Bellingcat, Москоу диджитал медиа, РС-Балт
* Сведения реестра НКО, выполняющих функции иностранного агента:
Центр гендерных исследований, Четвертый сектор, Фонд защиты прав граждан Штаб, Институт права и публичной политики, Лаборатория социальных наук, Фонд борьбы с коррупцией, Альянс врачей, Центр по работе с проблемой насилия НАСИЛИЮ.НЕТ, Мы против СПИДа, СВЕЧА, Феникс ПЛЮС, Открытый Петербург, Гуманитарное действие, Лига Избирателей, Правовая инициатива, Гражданская инициатива против экологической преступности, Гражданский Союз, благотворительный Центр Хасдей Ерушалаим, Центр поддержки и содействия развитию средств массовой информации, Горячая Линия, В защиту прав заключенных, Институт глобализации и социальных движений, Центр социально-информационных инициатив Действие, ВМЕСТЕ, Благотворительный фонд охраны здоровья и защиты прав граждан, Благотворительный фонд помощи осужденным и их семьям, Фонд Тольятти, Новое время, Серебряная тайга, Так-Так-Так, центр Сова, центр Анна, Проект Апрель, Самарская губерния, Эра здоровья, общество Мемориал, Аналитический Центр Юрия Левады, Издательство Парк Гагарина, Фонд содействия защите здоровья и социальной справедливости имени Андрея Рылькова, Сфера, СИБАЛЬТ, Уральская правозащитная группа, Женщины Евразии, Институт прав человека, Фонд защиты гласности, Центр по правам человека, Дальневосточный центр инициатив и социального партнерства, Пермский региональный правозащитный центр, Гражданское действие, Центр независимых социологических исследований, Сутяжник, АКАДЕМИЯ ПО ПРАВАМ ЧЕЛОВЕКА, Частное учреждение по реализации программ и проектов Совета Министров, Центр развития некоммерческих организаций, Гражданское содействие, Трансперенси Интернешнл-Р, Центр Защиты Прав Средств Массовой Информации, Институт развития прессы - Сибирь, Фонд поддержки свободы прессы, Гражданский контроль, Человек и Закон, Общественная комиссия по сохранению наследия академика Сахарова, Информационное агентство МЕМО.РУ, Институт региональной прессы, Институт Развития Свободы Информации, Экозащита!-Женсовет, Общественный вердикт, Евразийская антимонопольная ассоциация, Милославский Павел Юрьевич, Шнырова Ольга Вадимовна, Сечина Анастасия Евгеньевна, Чанышева Лилия Айратовна, Сидорович Ольга Борисовна, Таранова Юлия Николаевна, Туровский Александр Алексеевич, Васильева Анастасия Евгеньевна, Ривина Анна Валерьевна, Бурдина Юлия Владимировна, Бойко Анатолий Николаевич, Писемский Евгений Александрович, Пивоваров Андрей Сергеевич, Дугин Сергей Георгиевич, Аверин Виталий Евгеньевич, Барахоев Магомед Бекханович, Шевченко Дмитрий Александрович, Шарипков Олег Викторович, Мошель Ирина Ароновна, Шведов Григорий Сергеевич, Пономарев Лев Александрович, Каргалицкий Борис Юльевич, Созаев Валерий Валерьевич, Исакова Ирина Александровна, Исламов Тимур Рифгатович, Романова Ольга Евгеньевна, Щаров Сергей Алексадрович, Цирульников Борис Альбертович, Халидова Марина Владимировна, Людевиг Марина Зариевна, Федотова Галина Анатольевна, Паутов Юрий Анатольевич, Верховский Александр Маркович, Пислакова-Паркер Марина Петровна, Кочеткова Татьяна Владимировна, Чуркина Наталья Валерьевна, Акимова Татьяна Николаевна, Золотарева Екатерина Александровна, Рачинский Ян Збигневич, Жемкова Елена Борисовна, Гудков Лев Дмитриевич, Илларионова Юлия Юрьевна, Саранг Анна Васильевна, Захарова Светлана Сергеевна, Аверин Владимир Анатольевич, Щур Татьяна Михайловна, Щур Николай Алексеевич, Блинушов Андрей Юрьевич, Мосин Алексей Геннадьевич, Гефтер Валентин Михайлович, Симонов Алексей Кириллович, Флиге Ирина Анатольевна, Мельникова Валентина Дмитриевна, Вититинова Елена Владимировна, Баженова Светлана Куприяновна, Исаев Сергей Владимирович, Максимов Сергей Владимирович, Беляев Сергей Иванович, Голубева Елена Николаевна, Ганнушкина Светлана Алексеевна, Закс Елена Владимировна, Буртина Елена Юрьевна, Гендель Людмила Залмановна, Кокорина Екатерина Алексеевна, Шуманов Илья Вячеславович, Арапова Галина Юрьевна, Свечников Анатолий Мариевич, Прохоров Вадим Юрьевич, Шахова Елена Владимировна, Подузов Сергей Васильевич, Протасова Ирина Вячеславовна, Литинский Леонид Борисович, Лукашевский Сергей Маркович, Бахмин Вячеслав Иванович, Шабад Анатолий Ефимович, Сухих Дарья Николаевна, Орлов Олег Петрович, Добровольская Анна Дмитриевна, Королева Александра Евгеньевна, Смирнов Владимир Александрович, Вицин Сергей Ефимович, Золотухин Борис Андреевич, Левинсон Лев Семенович, Локшина Татьяна Иосифовна, Орлов Олег Петрович, Полякова Мара Федоровна, Резник Генри Маркович, Захаров Герман Константинович
* Единый федеральный список организаций, в том числе иностранных и международных организаций, признанных в соответствии с законодательством Российской Федерации террористическими:
Высший военный Маджлисуль Шура, Конгресс народов Ичкерии и Дагестана, Аль-Каида, Асбат аль-Ансар, Священная война, Исламская группа, Братья-мусульмане, Партия исламского освобождения, Лашкар-И-Тайба, Исламская группа, Движение Талибан, Исламская партия Туркестана, Общество социальных реформ, Общество возрождения исламского наследия, Дом двух святых, Джунд аш-Шам, Исламский джихад, Имарат Кавказ, АБТО, Правый сектор, Исламское государство, Джабха аль-Нусра ли-Ахль аш-Шам, Народное ополчение имени К. Минина и Д. Пожарского, Аджр от Аллаха Субхану уа Тагьаля SHAM, АУМ Синрике, Ат-Тавхида Валь-Джихад, Чистопольский Джамаат, Рохнамо ба суи давлати исломи, Террористическое сообщество Сеть, Катиба Таухид валь-Джихад, Хайят Тахрир аш-Шам, Ахлю Сунна Валь Джамаа
* Перечень общественных объединений и религиозных организаций в отношении которых судом принято вступившее в законную силу решение о ликвидации или запрете деятельности:
Национал-большевистская партия, ВЕК РА, Рада земли Кубанской, организация Асгардская Славянская Община, Славянская Община Капища Веды Перуна, Религиозная организация Мужская Духовная Семинария Староверов-Инглингов, Нурджулар, К Богодержавию, Таблиги Джамаат, Свидетели Иеговы, Русское национальное единство, Национал-социалистическое общество, Джамаат мувахидов, Объединенный Вилайат Кабарды, Балкарии и Карачая, Союз славян, Ат-Такфир Валь-Хиджра, Пит Буль, Национал-социалистическая рабочая партия России, Славянский союз, Формат-18, Благородный Орден Дьявола, Армия воли народа, Национальная Социалистическая Инициатива города Череповца, Духовно-Родовая Держава Русь, Русское национальное единство, Церквь Православных Староверов-Инглингов, Русский общенациональный союз, Движение против нелегальной иммиграции, Кровь и Честь, О свободе совести и о религиозных объединениях, Русское национальное единство, Северное Братство, Клуб Болельщиков Футбольного Клуба Динамо, Файзрахманисты, Мусульманская религиозная организация, Община Коренного Русского народа Щелковского района, Правый сектор, Украинская народная самооборона, Украинская повстанческая армия, Тризуб им. Степана Бандеры, Братство, Белый Крест, Misanthropic division, Религиозное объединение последователей инглиизма, Народная Социальная Инициатива, TulaSkins, Этнополитическое объединение Русские, Русское национальное объединение Атака, Мечеть Мирмамеда, Община Коренного Русского народа г. Астрахани, ВОЛЯ, Меджлис крымскотатарского народа, Рубеж Севера, ТОЙС, О противодействии экстремистской деятельности, РЕВТАТПОД, Артподготовка, Штольц, В честь иконы Божией Матери Державная, Сектор 16, Независимость, Фирма футбольных фанатов Поколение, Молодежная правозащитная группа МПГ, Курсом Правды и Единения, Каракольская инициативная группа, Автоград Крю, Союз Славянских Сил Руси, Алля-Аят, Благотворительный пансионат Ак Умут, Русская республика Русь, Арестантское уголовное единство, Башкорт, Нация и свобода, W.H.С., Фалунь Дафа, Иртыш Ultras, Русский Патриотический клуб-Новокузнецк/РПК, Сибирский державный союз, Фонд борьбы с коррупцией, Фонд защиты прав граждан, Штабы Навального

Сообщите об орфографической ошибке

Сообщить
Выделенный текст слишком длинный.